企业有罚款不能上市吗?

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根据中国证监会发行审核委员会审核标准,发行条件中明确要求“公司最近三年无重大违法违规行为” 。若企业存在较大金额的行政处罚情形,则可能导致无法通过证监会的审核,无法上市。

那什么情形属于行政处罚中的重大处罚呢? 根据《中华人民共和国行政处罚法》第九条的规定,行政机关对当事人的违法行为给予以下种类处罚的,应当认定为较重(重大)的行政处罚: (一)警告; (二)罚款; (三)没收违法所得、没收非法财物; (四)责令停产停业; (五)吊销许可证或者营业执照; (六)法律、行政法规规定的通报批评或限期改正等其他较重的行政处罚

另外,因行政处罚具有惩罚性,被行政处罚的企业往往在商业信誉上会受到一定的影响,如果企业因为自身违法而被处以一定金额的处罚,无论该等违法是否构成重大违法违规,都会使公众对其诚信情况产生顾虑,从而影响其正常经营。

即使不是重大违法违规,但涉及金额较大的行政处罚也会对企业的声誉造成负面影响,进而影响到IPO上市的进程。

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